MBK-티스톤 자금조달 마무리…정부 결정 촉각

우리금융지주 매각이 표류할 가능성이 제기되고 있다.

보고펀드가 17일 예정된 예비입찰에 불참할 수 있다는 입장을 시사해 매각 절차가 예정대로 진행될 수 있을지 불투명해졌기 때문이다.

보고펀드 고위 관계자는 15일 연합뉴스와 전화통화에서 “전략적 투자자(SI)가 있으면 계속 가겠지만 없으면 못 갈 수도 있다”며 예비입찰에 부득이하게 참여하지 못할 수도 있음을 시사했다.

이 관계자는 “사모펀드나 재무적 투자자(FI)가 중심이 되는 협상을 할 생각이 없다. 명망있고 능력있는 SI와 함께할 수 있다면 참여할 생각이다”라고 말했다.

그러나 보고펀드는 예비입찰 마감 시한을 이틀 앞둔 현재까지 인수전에 함께 뛰어들 SI를 찾지 못한 상태다.

최근 한국금융지주에 컨소시엄의 일원으로 참여해 줄 것을 제의했으나 거절당해 난관에 부닥쳤다.

한국금융 관계자는 “보고펀드로부터 우리금융 인수에 전략적 투자자로의 참여를 제의받고 검토한 것은 사실이지만 응하지 않기로 했다”고 말했다.

한국금융은 미국의 경기침체 우려로 글로벌 금융시장이 요동치기 이전부터 우리금융 투자에 부정적인 입장을 견지해 온 것으로 알려졌다.

시간적 여유가 없는 상황에서 보고펀드가 또 다른 투자대상을 물색하기는 어려울 것으로 보여 사실상 입찰에 참여할 가능성은 극히 낮아 보인다.

하지만 우리금융 입찰의향서(LOI)를 제출한 국내 사모펀드인 MBK파트너스와 티스톤파트너스의 인수 의지는 여전히 확고한 상태다.

MBK파트너스는 새마을금고연합회와 자금조달 등의 협의를 거의 마무리한 상태로 예비입찰에 반드시 참여하겠다는 입장이다. 민유성 전 산은금융지주 회장이 이끄는 티스톤파트너스도 입찰 참여를 굳힌 상태다.

일단 2곳이 예비입찰에 참여하면 유효경쟁이 성립돼 입찰이 계속 진행될 수 있다. 다만 매각 당사자인 정부의 부담이 커질 것으로 보인다.

공적자금관리위원회는 일단 17일 예비입찰은 여전히 유효하다는 입장이다.

복수의 인수 대상자가 참여하면 예비입찰은 그대로 간다는 것이다. 그러나 평가기준에 맞아야 한다는 점을 거듭 강조하고 있다.

김용범 공자위 사무국장은 “유효경쟁이 성립돼야 한다. 심사를 통과할 수 있는 자격기준을 갖춘 곳이 적어도 두 곳은 돼야 한다는 의미다”고 말했다.

예비입찰에 참여할 것으로 예상되는 MBK파트너스 컨소시엄과 티스톤파트너스 중 한 곳이라도 예비입찰 심사에서 탈락하면 매각 절차는 즉시 종료될 수 있다.

최근 글로벌 금융불안에 국내 증시가 폭락하면서 우리금융의 주가가 큰 폭으로 내린 점도 정부를 곤혹스럽게 하고 있다.

정부는 우리금융 지분 56.97%를 매각할 예정인데 입찰 참여자는 이 가운데 최소 30%를 인수해야 한다.

지난 12일 기준 우리금융 주가는 1만1천300원으로 지난 1일 1만4천250원에서 21%가량 하락했다.

매각 프리미엄을 고려하지 않고 가정할 때 정부 보유지분 56.97% 가운데 30%를 매각할 경우 1일 종가로 따지면 3조4천457억원에 달하지만 12일 종가를 기준으로 하면 2조7천324억원으로 감소한다.

9거래일 만에 회수할 수 있는 공적자금이 7천133억원이 줄어드는 셈이다

공적자금 회수 극대화를 꾀하는 정부의 목표에 차질이 생길 수 있는 것이다.

인수전 참여 의사를 밝힌 사모펀드의 고위 관계자는 “가격이 비정상적으로 많이 떨어지면서 헐값 매각 논란이 불거질 수 있는데 정부가 이를 물리치고 입찰을 계속할 수 있을지 우려된다”며 경계감을 드러냈다.

사모펀드에 대한 논란이 여전하다는 점도 정부나 인수전에 뛰어든 사모펀드나 모두 부담스럽긴 마찬가지다.

사모펀드 관계자는 “공적자금 회수 극대화 못지않게 정부가 금융산업 발전 항목을 중요시하고 있는데 사모펀드에 대한 부정적 여론이 식지 않아 입찰에 부정적으로 작용할지 걱정된다”고 토로했다.

최근 사모펀드로부터 자금지원 요청을 받았던 한 금융기관 관계자는 “정부입장에서는 부담스런 협상이 될 수 있다. 예정대로 절차를 계속 가져가지 않을 것으로 본다. 그래서 자금지원도 거절했다”고 말했다.

연합뉴스